国际干散货运输市场月度报告（2023.10）

10月，国际干散货运输市场传统运输旺季，各船型市场日租金呈前高后低走势，月均值均有改善，尤其是海岬型船市场表现超预期，涨幅尤为明显。分船型来看，海岬型船市场在两大洋铁矿石以及澳大利亚煤炭货盘集中释放支撑下快速走高，下旬快速回落。巴拿马型船市场先升后降，超灵便型船市场缓慢下行。运力方面，据克拉克森统计，截至10月末，全球干散货市场运力总计13582艘，9.99亿载重吨，较上月末增加约270万载重吨。运价方面，10月31日，上海航运交易所发布的远东干散货指数（FDI）租金指数为1126.33点，较上月末下跌24.3%；10月平均值为1474.62点，环比上涨25.2%。

海岬型船市场两升两降，市场波动剧烈，日租金月均值大幅上涨。10月份，国际铁矿石价格总体相对平稳，品位为62%的澳大利亚铁矿石价格在115-120美元/吨之间小幅波动。由于钢厂盈利水平下降，本期钢厂高炉开工率较上期小幅下滑，高炉开工率月均值为82.61%，环比下降2.0%，略高于去年同期。港口铁矿石库存延续去库态势，库存水平刷新近三年同期的最低值。10月27日，沿海主要港口铁矿石库存为1.11亿吨，较上月末下降2.2%。运价方面，上旬尽管中秋、国庆双节假期，但澳大利亚铁矿石、煤炭以及巴西铁矿石需求集中释放，且FFA远期合约价格上涨，市场船运需求旺盛，情绪高涨，交易活跃，主流航线运价于10月9日创下2022年6月以来新高，其中中国-日本/太平洋往返航线日租金涨至2.6万美元。之后，随着前期运价大幅上涨以及货盘释放告一段落，铁矿货盘减少，部分海岬型船煤炭货盘分流至巴拿马型船，市场总体货盘缩减，运价高位回落。月中，巴西长航线即期货盘明显增加，而11月装期的可用运力偏紧，再次支撑海岬型船市场运价反弹至本月次高点。下旬，澳大利亚矿商FMG矿区事故，且远程矿货盘偏少，同时煤炭支撑减弱，FFA远期合约价格下滑，市场活跃度下降，运价快速回落。10月31日，中国-日本/太平洋往返航线日租金为13178美元，较上月末下跌36.9%；本期平均值22223美元，较上期平均上涨55.3%。10月31日，西澳丹皮尔至青岛航线运价为8.427美元/吨，较上月末下跌17.8%；本期平均值10.237美元/吨，较上期平均上涨16.3%；巴西图巴朗至青岛航线运价为20.727美元/吨，较上月末下跌13.9%；本期平均值24.842美元/吨，较上期平均上涨20.1%。

巴拿马船市场先扬后抑，日租金月均值高于上期。10月，北太平洋市场、南美市场粮食船运需求表现一般，且南美区域持续压港，市场交易活动放缓，运价小幅下跌。10月31日，巴西桑托斯至中国北方港口粮食航线运价为41.230美元/吨，较上月末下跌4.8%；本期平均值41.540美元/吨，较上期平均下跌1.1%。太平洋市场，国庆期间市场由于节日效应租金小幅下滑。假期之后，在进口煤价格优势支撑下，印尼回国煤炭货盘增多，且台风“小犬”影响船舶周转，市场行情较为火热，日租金小幅上涨。中下旬，台风影响逐渐消退，国内外煤价下跌，且印尼LHV（驳船许可证系统）暂停导致驳船转运受阻，市场货盘减少，信心不足，日租金承压下行。10月31日，中国-日本/太平洋往返航线日租金为12355美元，较上月末下跌12.7%；本期平均值13663美元，较上期平均上涨8.2%。中国南方经印尼至韩国航线日租金为10994美元，较上月末下跌9.6%；本期平均值12124美元，较上期平均上涨14.1%。印尼萨马林达至广州航线运价为7.982美元/吨，较上月末下跌3.4%；本期平均值8.513美元/吨，较上期平均上涨12.8%。

超灵便型船市场缓慢下行。假期期间市场活跃度下降，日租金小幅下跌。假期之后，尽管镍矿市场表现平淡，但煤炭货盘增多，且台风影响运力周转，市场活跃度上升，东南亚市场日租金止跌企稳。下旬，虽然印度有部分煤炭进口需求，但回国煤炭货盘偏少，且钢材、镍矿等货盘偏少，运力过剩凸显，日租金加速下滑。10月31日，中国南方/印尼往返航线日租金为9355美元，较上月末下跌27.2%；本期平均值11438美元，较上期平均上涨9.9%；新加坡经印尼至中国南方航线日租金为11736美元，较上月末下跌23.7%；本期平均值14090美元，较上期平均上涨9.2%。印尼塔巴尼奥至中国广州航线运价为10.166美元/吨，较上月末下跌10.0%；本期平均值10.950美元/吨，较上期平均上涨12.0%。