国际干散货运输市场月度报告（2023.12）

12月份，国际干散货运输市场行情好于预期，总体呈先扬后抑走势，远东干散货租金指数月均值同环比均上涨，且为全年最高。分船型来看，在两大洋铁矿石货盘以及国内寒潮影响运力周转等利好因素叠加影响下, 海岬型船市场租金、运价创2022年以来新高，日租金月均值涨幅最大。巴拿马型船和超灵便型船虽然整体新增货盘不多，但在巴拿马运河拥堵、巴西压港等影响下，外围行情较好，日租金月均值环比上涨。运力方面，据克拉克森统计，截至12月末，全球干散货市场运力总计13557艘，10.03亿载重吨，较上月末增加约240万载重吨。运价方面，12月29日，上海航运交易所发布的远东干散货指数（FDI）租金指数为1509.77点，较上月末下跌17.0%；12月平均值为1759.89点，环比上月大幅上涨31.6%。

海岬型船市场两次冲高回落，运价波动频繁且剧烈，市场表现远超预期。临近年底，国内部分钢厂冬季例行检修，部分钢厂因亏损检修，钢厂高炉开工率下降，12月28日，钢厂高炉开工率为75.19%，较上月底下降5.67个百分点。国内沿海主要港口铁矿石库存持续累库，但总体仍处于近三年低位。12月29日，45港铁矿石库存总量11991.73万吨，较上月底上涨4.3%。在港口铁矿石低库存及宏观预期向好的影响下，本月国际铁矿石价格稳中上行，表现坚挺，12月29日，品位为62%的澳大利亚铁矿石价格为140.55美元/吨，较上月末上涨6.8%，月均值为136.3美元/吨，较上月平均上涨4.5%。运价方面，上旬海岬型船市场运价冲高回落。在太平洋、大西洋市场铁矿、煤炭货盘集中释放，且FFA远期合约价格上涨拉动下，市场气氛活跃，情绪高涨，铁矿石航线运价延续上月底上涨势头并创年内新高。澳大利亚至青岛航线运价于12月5日涨至13.287美元/吨，巴西图巴朗至青岛航线于12月4日涨至34.979美元/吨。之后，随着FFA远期合约价格下跌，火热行情稍有降温，运价高位回调。中旬，太平洋市场和远程矿航线运价走势分化，其中太平洋市场再创新高，远程矿航线运价则继续下跌。澳洲矿商趁圣诞节前加大出货力度，铁矿石货盘增加，叠加国内因寒潮天气影响，北方和长江口区域部分港口封航，船舶周转放缓，市场推涨情绪再次升温，太平洋市场日租金、运价再刷新高。中国-日本/太平洋往返航线日租金涨至15日42194美元，澳大利亚至青岛航线运价涨至14.57美元，为2022年以来最高点。下旬，受圣诞假期影响，铁矿石货盘减少，市场活跃度下降，运价高位回落。12月29日，中国-日本/太平洋往返航线日租金为27145美元，较上月末下跌16.4%；本期平均值32472美元，较上期平均大幅上涨64.0%。12月29日，西澳丹皮尔至青岛航线运价为11.553美元/吨，较上月末下跌9.6%；本期平均值12.462美元/吨，较上期平均上涨24.9%；巴西图巴朗至青岛航线运价为26.560美元/吨，较上月末下跌15.2%；本期平均值27.181美元/吨，较上期平均上涨18.8%。

巴拿马船市场先稳后降，运价前高后低，总体租金水平好于上期。本月巴西玉米货盘持续释放，大豆货盘一般，但巴拿马运河拥堵持续，船舶绕航对运力需求增加，巴西港口压港，船舶等候时间仍处于相对高位，粮食市场行情相对稳定，运价小幅波动。12月29日，巴西桑托斯至中国北方港口粮食航线运价为43.780美元/吨，较上月末下跌2.3%；本期平均值43.952美元/吨，较上期平均上涨4.9%。太平洋市场，上旬，虽然印尼新增煤炭货盘不多，但外围市场行情较好，船东信心充足，日租金相对坚挺。中旬，巴拿马型船市场FFA远期合约价格下跌，新增货盘偏少，电厂煤炭库存较高，市场气氛偏软，日租金下行。下旬，圣诞假期且煤价下滑，市场观望气氛浓厚，日租金持续阴跌。12月29日，中国-日本/太平洋往返航线日租金为13344美元，较上月末下跌17.4%；本期平均值15156美元，较上期平均上涨14.4%。中国南方经印尼至韩国航线日租金为11972美元，较上月末下跌17.3%；本期平均值13743美元，较上期平均上涨17.9%。印尼萨马林达至广州航线运价为8.459美元/吨，较上月末下跌9.0%；本期平均值9.002美元/吨，较上期平均上涨10.3%。

超灵便型船市场先稳后降，走势同巴拿马型船市场，日租金月均值涨幅最小。月初，回国、至东南亚和印度方向的煤炭货盘陆续释放，且美湾、南美等外围市场吸引不少运力空放，东南亚市场运力不多，氛围较好，日租金相对稳定。中旬，国内北方空出运力较多，并不断空放南下，即期货盘减少，市场观望气氛浓厚，信心减弱，日租金走软。下旬，煤价下跌，且逢圣诞假期，市场活跃度不高，日租金延续跌势。12月29日，中国南方/印尼往返航线日租金为8905美元，较上月末下跌20.8%；本期平均值10331美元，较上期平均上涨7.1%；新加坡经印尼至中国南方航线日租金为11895美元，较上月末下跌17.5%；本期平均值13412美元，较上期平均上涨7.5%。印尼塔巴尼奥至中国广州航线运价为10.063美元/吨，较上月末下跌5.0%；本期平均10.437美元/吨，较上期平均上涨2.7%。